2021/12/23【工商時報】 朱漢崙

對於豪宅及第三戶房貸，中央銀行除降低最高貸款成數至四成，目前1.72％的地板價，央行也希望國銀能主動拉高至1.85％以上。

金融圈人士指出，央行9月理監事會議之後已召集國銀開會，表達希望二房的利率能與一房有所區隔，「不要全部都1.31％」，並建議銀行至少應把水準拉高至1.6％，也因此之後房貸利率出現明確的「三級制」，一房、二房、三房分別為1.31％、1.6％、1.72％。

目前「三級制」仍有向上調整空間，接近央行的人士分析，豪宅貸款的利率數年來都維持在1.72％，現在央行特別再降豪宅成數，同時在上次理監事會議之後，就已拉高二房利率，縮短了與現行三房及豪宅利率間的利率差距，那麼已持續至少三年以上的豪宅利率地板價，再配合調高，也非常順利成章，而且更能發揮政策的效果。

知情人士指出，央行總裁楊金龍在理監事會議上，已提及到明年升息對於購屋者的風險，包括對第三戶房貸和豪宅貸款降低成數，都是為了風險而預作準備，因此在利率上，央行也屬意即使沒有明訂在新的選擇性信用管制措施裡，也希望銀行能有和成數降低連動的應對，主動提高豪宅及第三戶房貸利率，來發揮更大的效果。

知情人士表示，央行的選擇性信用管制從未直接明訂利率，僅會明訂寬限期是否取消、成數降低幅度，最主要在於怕違反「公平交易法」聯合訂價的規定，因此只能私下向銀行道德勸說。

金融人士指出，央行除了降成數，這兩次選擇性信用管制都希望拉高利率，即具有「以價制量」的政策意涵，希望透過拉高利率來發揮「降溫」效果；除了房貸利率希望能因應一房、二房、三房而有所區隔，包括央行這次再降土融成數之前，早在先前金檢各銀行時，就已經要求銀行土建融利率，「不論自貸或聯貸案都1.8％起跳」。

尤其買豪宅，或是持有三戶以上房貸戶，槓桿都比一般房貸戶更大，一旦央行升息，利息負擔會比一般房貸戶更高，更有「資金周轉不靈」的風險，央行希望銀行先「超前部署」，發揮以價制量的效果。